ความแตกต่าง ระหว่าง ฟิวเจอร์ส และ ตัวเลือก ใน ตลาดหุ้น

ความแตกต่าง ระหว่าง ฟิวเจอร์ส และ ตัวเลือก ใน ตลาดหุ้น

ผู้ประกอบการค้า   Forex - งาน ใน สหราชอาณาจักร
Forex- ผู้ค้า ทุกวัน การตรวจทาน
Forex- wprowadzenie - chomikuj


Gt- ตัวเลือก การซื้อขาย ฟรี ออนไลน์ กลยุทธ์ การซื้อขาย เกม Forex- ซื้อ ขาย สัญญาณ ซอฟต์แวร์ การตรวจสอบ Forex- Jakie - Konto สาธิต เทพนารี -forex- Alabang เมือง ศูนย์ Forex- ไอ หุ่นยนต์ รีวิว

ความแตกต่างระหว่างตัวเลือกและฟิวเจอร์สเป็นความท้าทายมากพอที่จะทำให้นักลงทุนส่วนใหญ่ได้รับความก้าวหน้าจากการวางเงินไว้ในหุ้น 401 (k) เพื่อซื้อหุ้นแต่ละประเภท ไม่เพียง แต่ราคาของหลังผันผวนมากขึ้น แต่การลงทุนในหุ้นแต่ละหมายถึงการแยกตัวออกจากภูมิปัญญาแบบกลุ่มและการเคลื่อนไหวของตลาด ถ้าคุณสูญเสีย 5 ในกองทุนรวม, นี่เป็นช่วงพัก สูญเสีย 40 ในหนึ่งสต็อกและจะทำให้คุณสงสัยการตัดสินใจของคุณที่จะซื้อหุ้นในสถานที่แรกแล้วขายในความหวาดกลัวแล้วขี้ขลาดซื้อเข้ากองทุนรวมกับสิ่งที่เหลือ แต่คนนับล้านลงทุนในหุ้นแต่ละรายเรียบร้อยแล้วโดยใช้เวลาในการกรองงบการเงิน รับรู้คุณค่าแล้วอดทน สำหรับผู้ที่เข้าใจวิธีการลงทุนในหุ้นอย่างถูกต้องเพียงอย่างเดียวเท่านั้นที่ต้องการเรียนรู้เพิ่มเติม และได้รับประโยชน์จากการยกระดับ ตามปกติแล้วตลาดก็ก้าวไปข้างหน้าหนึ่งก้าวไปข้างหน้าด้วยการคิดค้นตัวเลือกและฟิวเจอร์ส หลักทรัพย์ระดับที่สองที่ได้รับจากหุ้นสามัญและสินค้าโภคภัณฑ์และสามารถดึงดูดนักลงทุนโดยให้โอกาสในการได้รับผลตอบแทนที่ดี ตัวเลือกคือสัญญาที่กำหนดราคาที่คุณสามารถซื้อหรือขายหุ้นบางส่วนได้ในเวลาต่อมา ตัวเลือกในการซื้อหุ้น (ตัวเลือกการโทรหรือเพียงแค่โทร) แตกต่างกันอย่างมากจากตัวเลือกในการขายหุ้น (put options หรือ puts) ที่แต่ละคนสมควรได้รับคำอธิบายของตนเอง การโทรเป็นสิทธิ์ในการซื้อหุ้นในราคาที่ระบุในช่วงระยะเวลาหนึ่ง ๆ ลงที่ถนนโดยไม่คำนึงถึงว่าหุ้นที่เกิดขึ้นจะซื้อขายในเวลานั้น ตัวอย่างเช่นอาจมีตัวเลือกการโทรสำหรับหุ้น XYZ แต่ละตัวเลือกอนุญาตให้คุณซื้อหุ้นของ XYZ ที่ 100 ถ้า XYZ ค้าแล้วพูด 120 ในช่วงเวลาใดก่อนที่จะหมดอายุ (สมมติว่าเป็นตัวเลือกของอเมริกัน) คุณสามารถซื้อได้ หุ้น 100 แล้วขายแต่ละสำหรับกำไร 20 สิทธิในการทำเช่นนี้มาพร้อมกับราคาแน่นอนและหากคุณต้องการซื้อตัวเลือกดังกล่าวในวันนี้พวกเขาอาจขายได้ 4 อันต่อชิ้น บางส่วนของราคาหุ้น เกิดอะไรขึ้นถ้า XYZ ซื้อขายน้อยกว่า 100 ตามเวลาที่คุณสามารถใช้ตัวเลือกได้ดีสิ่งที่คุณคิดว่าตัวเลือกของคุณไม่มีค่าอะไรคุณเสียเงินของคุณและคุณสามารถลองอีกครั้งหรือไปรวบรวมข้อมูลกลับไปยังโลกของกองทุนรวม . สำหรับการใส่ คุณอาจจะสันนิษฐานได้ว่ามันบ่งบอกถึงสิทธิที่จะขาย XYZ ในราคาที่กำหนดไว้ล่วงหน้าในภายหลัง ในคำอื่น ๆ youre หวัง (หรืออย่างน้อยไม่ freaking ออกว่า) ราคาหุ้นจะลดลง หากคุณเป็นเจ้าของโฆษณาที่อนุญาตให้คุณขาย XYZ ที่ราคา 100 และราคาของ XYZs จะลดลงเหลือ 80 ก่อนที่ออปชันจะหมดอายุคุณจะได้รับ 20 ราย (ละเว้นการจ่ายเบี้ยประกันภัย) จากการซื้อขายตัวเลือกนี้ ทำให้เป็นรูปแบบของการประกันคุณประหยัดจากโอกาสของการสูญเสียภัยพิบัติ หาก XYZ มีการซื้อขายมากกว่า 100 เมื่อถึงเวลาที่สุกจะไม่ทำให้ผิวของคุณหลุดออกจากจมูกของคุณ คุณไม่ต้องออกกำลังกายตัวเลือก Thats ทำไมพวกเขากำลังเรียกตัวเลือก แต่คุณสามารถชื่นชมยินดีในการตระหนักว่าหุ้นของคุณชื่นชมหวังว่าจะมากกว่าราคาของวาง อนาคตจะเป็นสัญญาซื้อขายสินค้าโภคภัณฑ์ในอนาคตในราคาที่ตกลงกันไว้ล่วงหน้า เช่นเดียวกับตัวเลือกฟิวเจอร์สเป็นรูปแบบของการประกัน ผู้ซื้อในอนาคตค่อนข้างจะเอานกอยู่ในมือกับราคา thats รับประกันวันนี้มากกว่าความเป็นไปได้ของสอง (หรือศูนย์) ในพุ่มไม้ในภายหลัง ฟิวเจอร์มาในการเกษตร กล่าวว่า durum ประวัติศาสตร์การค้าประมาณ 7 บุชเชล คุณเป็นชาวนาทุเรียนและคุณสามารถจำได้สองสามปีที่ผ่านมาเมื่อด้านล่างหลุดออกไปจากตลาดและราคาตกลงไป 5 กลัวว่าจะเกิดขึ้นอีกครั้งคุณจะหานายหน้าซื้อขายที่สัญญาว่าจะซื้อการเก็บเกี่ยวทั้งหมดของคุณเมื่อมันมาถึง in, สำหรับ 6.75 บุชเชล ที่ไม่ดี แต่บางทีคุณอาจยินดีที่จะนำเสนอด้วยความกลัวของการลดราคาอื่น (หากมีค่าใช้จ่ายให้คุณพูด 5.25 สำหรับการปลูกเทียบเท่ากับบุชเชลแต่ละอันแล้วเห็นพ้องกับราคาฟิวเจอร์ส 6.75 อันเป็นผลดีต่อคุณจากการล้มละลาย) จากมุมมองของโบรกเกอร์ความคิดคือการล็อคราคา 6.75 ในกรณีที่ราคาเพิ่มขึ้น เกินกว่าค่าเฉลี่ยทางประวัติศาสตร์ หากความต้องการเพิ่มขึ้นถึงจุดที่เกษตรกรสามารถเรียกเก็บ 8 หรือ 9 บุชเชลโบรกเกอร์จะมีกำไรเมื่อปิดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าและเขาสามารถขายข้าวสาลีที่เขาซื้อมาได้ในราคาที่ต่ำกว่าตลาด หากราคาตกลงไปโบรกเกอร์จะเสียเงิน เกษตรกรกำลังถ่ายโอนความเสี่ยงให้กับโบรกเกอร์พร้อมกันปกป้องตัวเองจากราคาที่ต่ำขณะเดียวกันก็ละเลยโอกาสที่จะทำกำไรให้สูงขึ้น นับตั้งแต่ต้นกำเนิดของชาวบ้านเกิดใหม่ฟิวเจอร์สได้รวมเอาภาคเศรษฐกิจจำนวนมากขึ้นเรื่อย ๆ พลังงานครั้งแรก (เช่นน้ำมันและก๊าซ) แล้วเป็นโลหะมีค่า ราคาสัญญาซื้อขายล่วงหน้าสำหรับก๊าซธรรมชาติไม่กี่เดือนจึงอาจแตกต่างกันไป 1-2 จากราคาปัจจุบัน พอที่จะสร้างความแตกต่างให้กับทั้งผู้ขายและผู้ซื้อเมื่อมีกำไรเล็ก ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมาฟิวเจอร์สเคยเกี่ยวข้องกับหลักทรัพย์ที่ไม่มีตัวตนเช่นสกุลเงินและดัชนีหุ้น การเดิมพันที่เงินยูโรน่าจะมีค่าเป็นจำนวนมากจนทำให้มองไม่ถึงโดยไม่กี่เซ็นต์และอาจหมายถึงผู้ที่มีรายได้เป็นล้าน ๆ คนโดยไม่ต้องเสี่ยงกับเกษตรกรหรือคนงานเหมืองทองแดง ตลาดฟิวเจอร์สได้หายไปจากการแลกเปลี่ยนการประกันแบบอนุรักษ์นิยมกับบางสิ่งบางอย่างที่ใกล้เคียงกับตารางบาคาร่ามากขึ้น ความแตกต่างระหว่างฟิวเจอร์สและตัวเลือกคืออนาคตคือทั้งสิทธิและหน้าที่ เมื่อถึงเวลาแล้วคุณต้องถูกกฎหมายบังคับให้ขายหรือซื้อสินค้าต้นแบบ การเปิดโปงอาจทำให้ส่ายได้ สมมติฐานข้อตกลงสัญญาซื้อขายล่วงหน้า 6.75 บุชเชลเท่านั้นที่จะมีราคาตกลงต่ำกว่าดอลลาร์และสามารถเช็ดนายหน้าออกได้ ในตอนนี้ควรชี้ชัดว่าไม่มีทางเลือกหรือการลงทุนในอนาคตสำหรับนักโภชนาการ แต่ในขณะที่ทั้งสองมีความเสี่ยงจากข้อเสียการลงทุนในตราสารทุนมีน้อย นักลงทุนในตัวเลือกไม่เคยผูกพันที่จะเสียเงินมากกว่าราคาของตัวเลือก นอกจากนี้นักลงทุนแบบฟิวเจอร์สมักจะทำงานในขนาดสถาบันขนาดใหญ่ ในฐานะปัจเจกบุคคลจะเป็นเรื่องยากสำหรับคุณในการหาผู้จัดหาน้ำมันดิบกลางของ West Texas ที่พร้อมจะขายคุณให้พร้อมกัน การลงทุนแบบฟิวเจอร์สมากที่สุดจึงทำโดยใช้บริการของโบรกเกอร์ที่จัดตั้งขึ้นหรือ บริษัท Wall Street ที่เชี่ยวชาญด้านวิศวกรรมข้อตกลงดังกล่าว ในขณะเดียวกันทางเลือกในการลงทุนมักไม่ต้องการอะไรเพิ่มเติมในส่วนของคุณมากกว่าเงินไม่กี่ดอลลาร์ที่จำเป็นในการซื้อตัวเลือก ซึ่งจะดำเนินการผ่าน บริษัท แต่ง่ายกว่ามากสำหรับนักลงทุนรายย่อยในการหาหุ้นอ้างอิงมากกว่าการหาสินค้าเกษตรหรือพลังงาน ตัวเลือกและฟิวเจอร์สมีความเสี่ยง จากนั้นอีกครั้งเพื่อให้มีชีวิตอยู่บนโลกใบนี้ นักลงทุนที่มีไหวพริบและชาญฉลาดสามารถได้รับผลกำไรจากการลงทุนขั้นสูง แต่ไม่ก่อนที่จะทำการวิจัยเป็นจำนวนมากและทำความเข้าใจแนวคิดการลงทุนขั้นพื้นฐานมากขึ้นไปอีกด้านหน้าความแตกต่างระหว่างออปชันและฟิวเจอร์สข้อแตกต่างพื้นฐานระหว่างออปชั่นและฟิวเจอร์สคืออะไร ใส่ผู้ซื้อและผู้ขาย ตัวเลือกช่วยให้ผู้ซื้อมีสิทธิ์ แต่ไม่จำเป็นต้องซื้อ (หรือขาย) สินทรัพย์บางอย่างในราคาที่ระบุเมื่อใดก็ได้ตลอดอายุของสัญญา สัญญาซื้อขายล่วงหน้าช่วยให้ผู้ซื้อมีข้อผูกพันในการซื้อสินทรัพย์เฉพาะเจาะจงและผู้ขายจะขายและส่งมอบสินทรัพย์นั้น ณ วันที่กำหนดในอนาคตเว้นแต่ผู้ถือครองจะปิดก่อนหมดอายุ นอกเหนือจากค่าคอมมิชชั่นแล้วนักลงทุนสามารถทำสัญญาซื้อขายล่วงหน้าได้โดยไม่มีค่าใช้จ่ายล่วงหน้า แต่ในขณะที่การซื้อตัวเลือกต้องจ่ายเบี้ยประกันภัย เมื่อเทียบกับกรณีที่ไม่มีค่าใช้จ่ายล่วงหน้าสำหรับฟิวเจอร์สค่าพรีเมี่ยมตัวเลือกนี้สามารถเห็นได้ว่าเป็นค่าธรรมเนียมที่จ่ายสำหรับสิทธิที่จะไม่ได้รับภาระผูกพันในการซื้อหุ้นอ้างอิงในกรณีที่มีการปรับราคาลง พรีเมี่ยมคือจำนวนเงินสูงสุดที่ผู้ซื้อเลือกจะสูญเสีย ข้อแตกต่างที่สำคัญระหว่างตัวเลือกและฟิวเจอร์สคือขนาดของตำแหน่งอ้างอิง โดยทั่วไปตำแหน่งอ้างอิงมีมากขึ้นสำหรับสัญญาซื้อขายล่วงหน้าและภาระผูกพันที่จะซื้อหรือขายจำนวนเงินที่แน่นอนในราคาที่กำหนดทำให้ฟิวเจอร์สมีความเสี่ยงมากขึ้นสำหรับนักลงทุนที่ไม่มีประสบการณ์ ความแตกต่างที่สำคัญที่สุดประการสุดท้ายระหว่างเครื่องมือทางการเงินทั้งสองแบบนี้คือวิธีการได้รับผลประโยชน์จากคู่สัญญา กำไรในตัวเลือกสามารถตระหนักในสามวิธีต่อไปนี้: การออกกำลังกายตัวเลือกเมื่อมันลึกลงไปในเงิน ไปที่ตลาดและรับตำแหน่งตรงกันข้ามหรือรอจนหมดอายุและเรียกเก็บส่วนต่างระหว่างราคาสินทรัพย์กับราคาการประท้วง ในทางตรงกันข้ามกำไรในตลาดฟิวเจอร์สจะถูกทำเครื่องหมายโดยอัตโนมัติทุกวันซึ่งหมายความว่าการเปลี่ยนแปลงมูลค่าของบัญชีดังกล่าวเป็นไปตามบัญชีฟิวเจอร์สของคู่สัญญาทุกสิ้นวันทำการซื้อขาย แต่ผู้ถือสัญญาฟิวเจอร์สก็สามารถรับรู้กำไรได้ด้วย ไปที่ตลาดและรับตำแหน่งตรงข้าม หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับตัวเลือกโปรดดูที่ข้อมูลเบื้องต้นเกี่ยวกับตัวเลือกการสอน หากต้องการเรียนรู้เพิ่มเติมเกี่ยวกับฟิวเจอร์สโปรดดูปัจจัยพื้นฐาน Futures ของกวดวิชา เรียนรู้ว่ามีข้อแตกต่างใดบ้างระหว่างสัญญาฟิวเจอร์สและสัญญาออปชันและวิธีการใช้แต่ละวิธีในการป้องกันความเสี่ยงด้านการลงทุน อ่านคำตอบเรียนรู้วิธีการเลือกกลยุทธ์การขายที่สามารถนำมาใช้ในการเก็บสะสมเบี้ยประกันภัยเป็นรายได้และเข้าใจว่าการขายครอบคลุมได้อย่างไร อ่านคำตอบเรียนรู้ว่าตัวเลือกการโทรคืออะไรกำหนดผู้ซื้อและผู้ขายตัวเลือกอะไรและความแตกต่างระหว่างสิทธิ์กับ อ่านคำตอบคำตอบที่รวดเร็วคือใช่และไม่ใช่ ทั้งหมดขึ้นอยู่กับตัวเลือกที่มีการซื้อขาย สัญญาการเลือกเป็นข้อตกลงระหว่าง อ่านคำตอบในฐานะที่เป็นบทสรุปฉบับย่อทางเลือกคือตราสารอนุพันธ์ทางการเงินที่ให้สิทธิแก่ผู้ถือครองสิทธิในการซื้อหรือขายสินทรัพย์นั้นโดย อ่านคำตอบหาคำตอบว่าเหตุใดสัญญาซื้อขายล่วงหน้าจึงไม่ได้กำหนดราคาการตีราคาเช่นตัวเลือกหรือสัญญาซื้อขายล่วงหน้าอื่น ๆ แม้ว่าจะมีการเปลี่ยนแปลงราคาก็ตาม อ่านคำตอบบทความการลงทุน GT ความแตกต่างระหว่างสต็อกและตัวเลือกในอนาคตความแตกต่างระหว่างหุ้นและตัวเลือกในอนาคตมีความแตกต่างที่สำคัญหลายอย่างระหว่างตัวเลือกที่จดทะเบียนจากหุ้นอ้างอิงและตัวเลือกในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ตัวเลือกนี้มีส่วนเกี่ยวข้องกับหุ้นทั้งหมด 100 หุ้นและเป็นอนุพันธ์ของหุ้นเหล่านั้น อย่างไรก็ตามตัวเลือกของฟิวเจอร์สเป็นประเภทอนุพันธ์ของอนุพันธ์ สัญญาซื้อขายล่วงหน้ามีอยู่แล้วเช่นเดียวกับสัญญาที่เป็นตัวแทนของสินค้าหรือเครื่องมือทางการเงิน (เช่นเงินตราต่างประเทศหรืออัตราดอกเบี้ยเป็นต้น) ดังนั้นเมื่อคุณเลือกตัวเลือกในอนาคตการใช้ประโยชน์ของคุณจะรวมกัน นี่อาจเป็นข้อได้เปรียบที่ดีถ้าราคามีการเคลื่อนไหวไปในทิศทางที่คุณต้องการ แต่ก็สามารถรวมการสูญเสียของคุณเมื่อเวลาของคุณไม่ถูกต้อง ตัวเลือกของนักลงทุนสมาร์ทตัวเลือกฟิวเจอร์สเป็นอนุพันธ์ของตราสารอนุพันธ์ นี้จะขยายศักยภาพในการทำกำไร - เช่นเดียวกับความเสี่ยง ลักษณะเตือนของตัวเลือกฟิวเจอร์สจะเหมือนกันกับตัวเลือกสำหรับหุ้น คุณเผชิญปัญหาเดียวกันของการสลายตัวของเวลาในตำแหน่งที่ยาวและความเสี่ยงเดียวกันของการออกกำลังกายในตำแหน่งสั้น ๆ เช่นเดียวกับที่นักลงทุนที่มีหุ้นหลายรายเลือกที่จะลงทุนในหุ้นที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ (ETFs) หรือกองทุนดัชนีผู้ค้าจำนวนมากที่สนใจตลาดฟิวเจอร์สได้โอนเงินเข้า ETFs แบบฟิวเจอร์ส สำหรับหลายคนนี่เป็นเหตุผลที่ดี หากคุณไม่ต้องการรับความเสี่ยงในการซื้อและถือหุ้นกองทุน ETF หลายประเภทก็น่าสนใจ และหากคุณพบว่าตลาดฟิวเจอร์สมีความซับซ้อนมากเกินไป ETFs แบบฟิวเจอร์สอาจเป็นทางออกที่สมบูรณ์แบบ อย่างไรก็ตามตัวเลือกบางอย่างผู้ค้าจะถูกดึงดูดให้ใช้ประโยชน์จากการเพิ่มขึ้นของฟิวเจอร์สในตัวเลือก ความแตกต่างที่สำคัญอย่างหนึ่งก็คือตลาดฟิวเจอร์สมักจะมีความผันผวนมากกว่าตลาดหุ้นซึ่งอาจมีการประเมินค่าที่อาจเคลื่อนไปอย่างรวดเร็วในทิศทางใดทิศทางหนึ่ง ตัวอย่างเช่นพิจารณาประวัติล่าสุดของสินค้าที่มีการซื้อขายกันอย่างแพร่หลายมากที่สุดคือน้ำมัน ระหว่างปีพ. ศ. 2550 ถึง พ.ศ. 2551 ราคาเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าที่ระดับ 145 บาร์เรลต่อบาร์เรลและในช่วงปลายปีพ. ศ. 2551 ลดลงจาก 110 เหลือต่ำกว่า 35 สตางค์ต่อบาร์เรล ในขณะที่หุ้นบางส่วนมีการเคลื่อนไหวขึ้นและลงคล้ายกัน แต่ก็มีมากขึ้นในตลาดฟิวเจอร์ส ดังนั้นถ้าคุณได้ซื้อสายในช่วงต้นปี 2007 แล้วขายที่ด้านบนและแทนที่พวกเขาด้วยฟิวเจอร์สทำให้คุณสามารถทำกำไรได้อย่างไม่น่าเชื่อ การเข้าใจถึงความหลังเป็นสิ่งที่สมบูรณ์แบบเสมอไปและในช่วงที่มีการเปลี่ยนแปลงราคาที่รุนแรงในปีพ. ศ. 2550-2551 ความไม่แน่นอนและเวลาที่ไม่ดีทำให้การตัดสินใจที่สมบูรณ์แบบไม่น่าเป็นไปได้ เคล็ดลับของนักลงทุนสมาร์ทคำอธิบายแบบดั้งเดิมของตลาดฟิวเจอร์สอ้างถึงความสมดุลระหว่างผู้ซื้อและผู้ขายเพื่ออธิบายว่าเหตุใดตลาดจึงมีเสถียรภาพมากกว่าตลาดหุ้น อย่างไรก็ตามประวัติล่าสุดแสดงให้เห็นว่าสมมติฐานนี้ไม่ถูกต้องเสมอไป ฟิวเจอร์สอาจมีความผันผวนเช่นเดียวกับหุ้นและในเวลาที่มีความผันผวนมากขึ้น ใครก็ตามที่คุ้นเคยกับตัวเลือกในหุ้นพื้นฐานน่าจะค่อนข้างสบายใจกับความรู้ที่ว่าตัวเลือกทั้งหมดจะขึ้นอยู่กับ 100 หุ้นของหุ้น ความซับซ้อนในตลาดฟิวเจอร์สคือส่วนที่เพิ่มขึ้นจะแตกต่างกันไปสำหรับสินค้าแต่ละประเภทโดยพิจารณาลักษณะและวิธีการซื้อขาย นี้จะทำให้อุตสาหกรรมตัวเลือกฟิวเจอร์สที่ซับซ้อนมากขึ้นกว่าอุตสาหกรรมตัวเลือกหุ้น เช่นเดียวกับตลาดใหม่และที่ไม่คุ้นเคยใด ๆ การขาดความเข้าใจเกี่ยวกับพื้นฐานเหล่านี้ถือเป็นความเสี่ยงที่ร้ายแรงมาก การเพิ่มขึ้นของการซื้อขายขึ้นอยู่กับอนาคตที่เฉพาะเจาะจง ตัวอย่าง: หน่วยการซื้อขายล่วงหน้านอกจากการเปลี่ยนแปลงในหน่วยการซื้อขายสินค้าโภคภัณฑ์หลายรูปแบบแล้วตลาดการเงินในอนาคตยังคงมีความซับซ้อนมากขึ้น ฟิวเจอร์สอัตราสกุลเงินซื้อขายบนพื้นฐานสัมพัทธ์ (เช่นการเปลี่ยนแปลงการประเมินระหว่างดอลลาร์สหรัฐฯกับปอนด์อังกฤษ) อัตราดอกเบี้ยการค้ากับการเพิ่มขึ้นของเปอร์เซ็นต์และการลดลงของอัตราที่รู้จักกันดีเช่นหลักทรัพย์ธนารักษ์ การซื้อขายดัชนีล่วงหน้าหลายรายการอิงจากการเคลื่อนไหวของราคาในดัชนีตลาดหุ้นหลายแห่งเช่นอุตสาหกรรมดาวโจนส์ SampP 500 และดัชนีการติดตามและดัชนีอ้างอิงอื่น ๆ อีกรูปแบบหนึ่งของฟิวเจอร์สฟิวเจอร์สคือฟิวเจอร์สในแต่ละส่วนของหุ้นซึ่งโดยปกติแล้วจะมีส่วนแบ่ง 100 หุ้นของหุ้นอ้างอิง ผู้ค้าหลายรายเช่นฟิวเจอร์สเนื่องจากความต้องการด้านการเปิดเสรี แทนที่จะเป็นส่วนต่าง 50% ที่ต้องการสำหรับหุ้นหุ้นฟิวเจอร์สสามารถซื้อขายได้ 20% เมื่อฝาก นอกจากนี้คุณยังสามารถถือครองหุ้นระยะสั้นได้ด้วยสัญญาซื้อขายล่วงหน้าโดยไม่จำเป็นต้องกู้หุ้น 100 หุ้น ในหลายรูปแบบฟิวเจอร์สหุ้นมีมากเช่นตัวเลือก อย่างไรก็ตามกฎการชำระบัญชีจะไม่เหมือนกันและการกำกับดูแลด้านกฎระเบียบอยู่กับสำนักงานคณะกรรมการกำกับการซื้อขายสินค้าโภคภัณฑ์ (CFTC) แทนที่จะเป็นกับสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (ก.ล.ต. ) การเข้าใจหน่วยการซื้อขายเป็นเพียงส่วนหนึ่งของความท้าทายในตัวเลือกการซื้อขายสัญญาฟิวเจอร์ส กับหุ้นที่เพิ่มขึ้นเป็นมาตรฐานซึ่งหมายความว่าทุกตัวเลือกที่จดทะเบียนมีความเกี่ยวข้องกับ 100 หุ้นของหุ้นอ้างอิง สำหรับฟิวเจอร์สฐานหน่วยที่เพิ่มขึ้นจะแตกต่างกันในแต่ละกรณี ดังนั้นสำหรับสัญญาฟิวเจอร์สหนึ่งหน่วยการซื้อขายสัญญาอาจมีการซื้อขายในหน่วยเพิ่มขึ้น 100 และอื่น ๆ ก็อาจจะ 5,000 ความแตกต่างเหล่านี้มีผลกระทบต่อค่าใช้จ่ายทั้งหมดของฟิวเจอร์ส ความแตกต่างอีกประการหนึ่งคือลักษณะของการรักษาความปลอดภัยพื้นฐาน ในขณะที่หุ้นจำนวน 100 หุ้นแสดงถึงส่วนของผู้ถือหุ้นใน บริษัท การเพิ่มขึ้นของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่ตัวเลือกจะซื้อหรือขายไม่ได้มีส่วนของผู้ถือหุ้นใด ๆ ถือเป็นเพียงลักษณะบังคับของสัญญาฟิวเจอร์สเท่านั้น สัญญานี้เป็นภาระหน้าที่ในอนาคตที่จะต้องยอมรับการส่งมอบหรือจัดส่งสินค้าต้นแบบ ด้วยหุ้นการส่งมอบหมายถึงการแลกเปลี่ยนหุ้นจำนวน 100 หุ้นเพื่อรองรับการใช้สิทธิ ในธุรกิจฟิวเจอร์สการจัดส่งสินค้าไม่ค่อยเกิดขึ้นเพราะหมายถึงการซื้อขายสินค้าโภคภัณฑ์ที่มีสัญญาซื้อขายล่วงหน้าและตัวเลือกอยู่จริง เนื่องจากเหตุการณ์นี้ไม่ค่อยเกิดขึ้นการใช้ตัวเลือกแบบฟิวเจอร์สหรือการอนุญาตให้มีตำแหน่งสั้นเข้าสู่การออกกำลังกายไม่ใช่เป็นผลลัพธ์ที่ยอมรับได้ในสถานการณ์ส่วนใหญ่ ดังนั้นในขณะที่หลายนักเขียนตัวเลือกหุ้นยอมรับความเป็นไปได้ของการออกกำลังกายเช่นเดียวกับไม่เป็นความจริงของนักเขียนตัวเลือกฟิวเจอร์ส ในความเป็นจริงเพียงประมาณ 3 เปอร์เซ็นต์ของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าทั้งหมดส่งผลให้เกิดการส่งมอบสินค้าอ้างอิงที่เกิดขึ้นจริง ดังนั้นตัวเลือกส่วนใหญ่ที่ผู้ค้าอนุญาตให้หมดอายุขายหรือม้วนตำแหน่งของตนเพื่อหลีกเลี่ยงการออกกำลังกาย เคล็ดลับสำหรับนักลงทุนสมาร์ทการรักษาความปลอดภัยสำหรับการเลือกหลักทรัพย์ (100 หุ้น) มีความถาวรและมีตัวตน แต่การรักษาความปลอดภัยพื้นฐานในสัญญาฟิวเจอร์ส (futures contract) มีทั้งแบบไม่มีตัวตนและแบบ จำกัด นี่คือความแตกต่างที่สำคัญมากระหว่างสองตลาด ความเสี่ยงที่แท้จริงของนักเขียนตัวเลือกฟิวเจอร์สระยะสั้นที่ต้องส่งมอบสินค้าจำนวนมหาศาลเป็นสินค้าขนาดเล็ก แม้ในบางกรณีเมื่อตัวเลือกฟิวเจอร์สระยะสั้นถูกเก็บไว้ที่เปิดเกินวันที่แจ้งให้ทราบแลกเปลี่ยนสินค้าโภคภัณฑ์มีเจตนาที่จะส่งมอบ แม้ว่าวันที่ดังกล่าวจะผ่านไปนายหน้าซื้อขายสินค้าจะออกสิ่งที่เรียกว่าประกาศแจ้งการเกษียณอายุเพื่อยกเลิกการรับมอบสินค้า ผู้เกษียณอายุเกี่ยวข้องกับค่าธรรมเนียม แต่นั่นเป็นสิ่งที่ดีกว่าที่จะต้องยอมรับการจัดส่ง ซึ่งแตกต่างจากตัวเลือกที่ใช้สต็อกโดยที่การจัดส่งเป็นไปโดยอัตโนมัติตัวเลือกแบบฟิวเจอร์สอาจไม่ได้รับการจัดส่ง การผ่อนปรนนี้เกิดขึ้นในตลาดเนื่องจากผู้ค้าส่วนใหญ่ไม่สามารถจ่ายค่าจัดส่งทางกายภาพได้สูงดังนั้นการจัดส่งสินค้าจึงเป็นข้อเสียสำหรับทุกคน ผู้ค้าตัวเลือกมักจะรู้ถึงการหมดอายุโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อถึงวันหมดอายุ เช่นเดียวกับผู้ค้าตัวเลือกฟิวเจอร์ส อย่างไรก็ตามในขณะที่หุ้นยังคงมีอยู่เรื่อย ๆ สัญญาฟิวเจอร์สที่เป็นพื้นฐานมีวันหมดอายุของตัวเอง ในบางกรณีสัญญาฟิวเจอร์สและตัวเลือกที่เกี่ยวข้องจะหมดอายุในวันเดียวกัน ในกรณีอื่น ๆ วันหมดอายุของสัญญาฟิวเจอร์สและฟิวเจอร์สอาจแตกต่างออกไป การหมดอายุยังแตกต่างกันสำหรับตัวเลือกในอนาคตด้วยวิธีอื่น หากคุณใช้ตัวเลือกการเรียกเก็บเงินแบบสต็อกโดยใช้สต็อกคุณจะมีสิทธิ์ถือหุ้นในหุ้นนั้นได้ตราบเท่าที่คุณต้องการ อย่างไรก็ตามด้วยการเรียกตามสัญญาฟิวเจอร์สการยอมรับการส่งมอบไม่ได้เป็นผลที่สมเหตุสมผลดังนั้นการโทรทางไกลล่วงหน้าในอนาคตต้องถูกส่งต่อหรือขาย ในแง่หนึ่งความจริงที่ว่าการใช้ตัวเลือกสั้น ๆ ไม่น่าเป็นไปได้ (และการออกกำลังกายอัตโนมัติไม่เกิดขึ้น) ผู้ขายตัวเลือกแบบฟิวเจอร์สจะมีข้อได้เปรียบที่แตกต่างจากผู้ขายระยะสั้นที่ใช้สต็อก คุณสามารถหมุนตำแหน่งสั้นไปข้างหน้าอย่างไม่มีกำหนดอย่างน้อยในทางทฤษฎี อย่างไรก็ตามความเสี่ยงอย่างร้ายแรงในกรณีที่ราคาเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วและมีนัยสำคัญ มองย้อนกลับไปที่ตลาดในปีพ. ศ. 2550-2551 สำหรับสินค้าพลังงานและสินค้าเกษตรทำให้กรณีนี้ ท้ายที่สุดอาจต้องปิดตัวเลือกเงินที่ลึกลงไปตัวอย่างเช่นเมื่อระดับราคาไม่พร้อมใช้งานเนื่องจากค่าสินค้าโภคภัณฑ์มีการเคลื่อนไหวเกินกว่าช่วงราคาเดิม ความแตกต่างที่สำคัญที่สุดคือการเลือกตัวเลือกการซื้อขายหุ้นแบบระยะยาวในหุ้นที่มีระยะยาวเมื่อได้รับเงินปันผลและการจ่ายเงินปันผลมักจะเป็นส่วนสำคัญของผลตอบแทนโดยรวม (เมื่อรวมกับผลตอบแทนจากการลงทุนและสิทธิพิเศษในการโทรที่ครอบคลุมและกลยุทธ์ที่คล้ายคลึงกัน) ดังนั้นสำหรับผู้ค้าที่มีพอร์ตหุ้นการจ่ายเงินปันผลเป็นข้อได้เปรียบที่สำคัญที่ต้องคำนึงถึงเมื่อเปรียบเทียบผลกำไรและความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้น อย่างไรก็ตามสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเป็นหลักประกันในการซื้อขายสิทธิเลือกที่จะไม่จ่ายเงินปันผล แม้ว่าจะเป็นที่รู้จักกันอย่างแพร่หลายโดยผู้ค้าค่านิยมและความแตกต่างสามารถมองข้ามหรือละเลยได้ง่าย เคล็ดลับสำหรับนักลงทุนสมาร์ทอย่ามองข้ามความสำคัญของรายได้เงินปันผลจากตำแหน่งที่ยาวในหุ้นอ้างอิงซึ่งเป็นจุดเปรียบเทียบผลกำไรและความเสี่ยงระหว่างการซื้อขายออปชันของหุ้นและฟิวเจอร์ส ในกรณีที่กำไรที่ใกล้เคียงหรือเหมือนกันระหว่างการซื้อขายหุ้นและฟิวเจอร์สจะมีการจ่ายเงินปันผลในหุ้นระยะยาวอาจทำให้เกิดความแตกต่างทั้งหมดและเมื่อพิจารณาในการเปรียบเทียบโดยรวมจะทำให้การซื้อขายหุ้นเป็นไปในทางเลือกที่ดียิ่งขึ้น .
Forex- กวดวิชา วิดีโอ ใน บางลา
Forex- Hubli